文|雷達財經 李亦輝

編輯|深海

放貸，自古以來都是好生意，近年來更是受到互聯網大廠的厚愛。

有消息顯示，近日快手拿下了一張網絡小貸牌照。在分析人士看來，此前快手可以為第三方金融機構進行導流，如今拿到小額貸款的牌照后，快手可以在一定的范圍內從事借貸業務。

互聯網的盡頭是放貸，似乎不僅僅是一句調侃。另一個流量大佬字節跳動，也在導流數年后，于2020年拿下一張網絡小貸牌照，從“助貸”走向“放貸”。據媒體報道，2023年底抖音放貸余額超過3000億，已經躍入國內小貸一線陣營。

早在幾年前，三六零以及京東金融，曾因為夸張離譜的借貸廣告，遭到了市場的詬病。盡管如此，各大互聯網平臺公司，也一直未放棄過金融業務。

歸根結底，金融放貸業務是一盤大生意。由360金融變更而來奇富科技，2023年營收為162.9億元，凈利潤為42.85億元，過往三年暴賺140億元。相比之下，周鴻祎旗下的三六零公司則來錢慢很多，自去年以來還處在虧損泥潭中。

快手拿下網絡小貸牌照

從阿里的花唄、借唄，到京東的白條，再到抖音的放心借和美團月付，縱觀頭部大廠，似乎都難逃“互聯網的盡頭是借貸”的標簽。

對于擁有流量優勢的快手來說，金融業務雖然發展較晚，但同樣是遲早要補齊的重要一環。

公開信息顯示，早在2017年互聯網小貸興盛之時，快手CEO程一笑出任監事的北京達佳互聯信息技術有限公司（下稱“達佳互聯”），就申請注冊了“老鐵金服”商標，涉及電子轉賬、信用卡支付處理、金融信息、金融評估、金融貸款等服務。

隨后自2020年起，快手又陸續申請了“老鐵支付”“老鐵電商”“老鐵嚴選”等商標，涉及網上銀行、保險信息、金融管理、信用卡支付受理等服務。當年快手赴港上市時，在招股書中透露擬以8.5億元全資收購一家支付公司。

2023年3月份，網傳“快手正著手布局網絡小貸牌照”的消息引發熱議。消息稱，快手自上一年開始就在金融市場中尋求網絡小貸牌照，已與多家牌照方接觸。

對此，快手官方回應稱，網傳關于快手擬收購小貸牌照開展線上金融業務的消息不屬實。

不過，彼時有知情人士稱，快手已經在其APP中已經添加錢包功能。只是，位于快手錢包內的借錢產品現在還不是全量推廣，仍處于測試階段。

2023年底，又有多家媒體報道，快手金融已經加速快跑，并且開始大肆招聘，崗位涉及風控合規、供應鏈金融等方向。

雖然牌照暫未落地，但并不影響快手在金融領域賺錢。據悉，目前快手APP已上線錢包功能，在“借錢”功能中還為其他第三方借貸平臺提供導流，合作的機構為“洋錢罐”。

一直渴望的貸款牌照，也沒讓快手等太久。3月21日，廣州地方金融監督管理局發布批復，同意廣州華多網絡科技有限公司將持有廣州歡聚小額貸款有限責任公司的100%股權轉讓給北京云掣科技有限公司。

轉讓后，北京云掣科技有限公司持有廣州歡聚小額貸款有限責任公司的100%股權，成為廣州歡聚小額貸款有限責任公司的主發起人。

天眼查顯示，北京云掣科技有限公司的唯一股東，正是達佳互聯，后者同時也是多家快手系公司的股東。

轉讓前，歡聚小貸是歡聚時代旗下持牌消費金融、信用生活服務平臺，注冊資本為5億元。官網顯示，歡聚小貸為歡聚集團各類場景下的數以億計的用戶提供歡聚借唄、主播貸、消費分期等產品。

事實上，牌照是金融合規的前提，不管是消金牌照還是網絡小貸牌照，都被視為做大金融業務的門票。

作為國內頭部短視頻平臺，快手在流量和場景上都具備一定優勢?？焓指呒壐笨偛?、商業化業務負責人王劍偉曾提到，APP上每周看財經相關內容的用戶高達1.6億次，其金融廣告轉化率是一般用戶的19倍，但只有12%的人被分發了金融相關的商業廣告和內容。

業內人士認為，此番拿到小額貸款牌照，將改變快手金融業務停留在助貸層面的局面。在博通咨詢金融行業首席分析師王蓬博看來，此前快手可以為第三方金融機構進行導流，如今拿到小額貸款的牌照后，快手可以在一定的范圍內從事借貸業務。

隱形放貸巨頭字節跳動

相比快手在金融領域進展緩慢，另一大短視頻巨頭抖音，早已將觸角伸向包括借貸業務在內的多個金融細分行業。

公開信息顯示，字節跳動布局金融以今日頭條為起點。早在2017年7月，今日頭條嘗試在寧夏銀川申請網絡小貸牌照，但最后不了了之。

2018年，今日頭條上線一款名為“放心借”的現金貸產品，涉水互聯網金融，合作方包括中銀消費金融、新網銀行，借款最高額度達20萬元。

中國經營報曾報道，這款名為“放心借”的產品，后因是否具備金融牌照、是否備案等問題遭受質疑后，該項業務下線。但時至今日，在抖音錢包內仍可以看到“放心借”。

2019年，字節跳動又上線了借貸App“滿分”，主要經營的業務是消費信貸、信用卡和分期等服務。不過，現在滿分App已經無法下載。

在不斷布局消費金融的同時，字節跳動也通過收購的方式，先后拿下保險經紀、證券投顧、網絡小貸、支付四張金融牌照。

據界面新聞，2018年6月，今日頭條成為北京華夏保險經紀有限公司唯一股東，收獲保險經紀牌照，并在同年上線了保險業務板塊，開始銷售保險產品。

2019年8月，字節跳動成功收購北京市金美林投資咨詢有限責任公司，由此正式獲得了證券投顧牌照。

步入2020年，曾經聲稱不做金融業務的字節跳動，金融步伐明顯加快，從支付到網絡小貸牌照，再到香港和新加坡金融業務的布局，野心不斷膨脹。

當年7月份，有媒體報道稱，字節跳動在深圳拿下一張網絡小貸牌照——深圳市中融小額貸款股份有限公司（下稱“中融小貸”）。對此，字節跳動官方回復媒體不予置評。

同年8月28日，字節跳動正式100%收購第三方支付公司合眾易寶，天津同融電子商務有限公司成為合眾支付經營主體武漢合眾易寶科技有限公司的唯一股東。

自字節跳動入股以來，中融小貸動作頻繁，于2022年4月份增資至90億元；2023年12月29日中融小貸發生工商信息變更，其注冊資本金增加至190億元，一躍成為小貸公司注冊資本“榜首”。

由于注冊資本金，直接影響到放貸規模。據業內人士介紹，按相關規定，中融小貸190億元的注冊資本金融資規模“頂格”達950億元，理論上可撬動超3000億元的聯合貸款規模。

目前，在抖音APP“我的錢包”中，有放心借、抖音月付等多個金融產品。而關于字節跳動消費貸的規模，外界也頗為關注。

今年2月份，經理人雜志引用財新的報道稱，有行業人士透露，抖音放貸余額目前在3500億左右，但是抖音相關人員稱，2023年底放貸余額不足3250億。

相比之下，去年上半年，投放力度較大的建設銀行，個人消費貸款余額3688.02億元，招商銀行消費貸款余額2723.51億元。

金融已成為大廠“搖錢樹”

雷達財經注意到，不只是視頻平臺，如今在社交、打車、旅行等生活中的各類App中，都被植入借款入口。

2024年的央視3·15晚會中，同程金融App通過層層套路變相引誘消費者借高利貸一事被曝光，引發了網民的熱議。

實際上，互聯網金融行業的亂象不止于此。根據黑貓投訴、消費保等第三方投訴平臺的搜索結果，美團、京東、微博等平臺的金融業務都在用戶的投訴名單之內。

盡管如此，互聯網大廠對貸款業務還是趨之若鶩，背后的原因或在于這門生意太好賺了。

3月12日，互聯網助貸平臺龍頭奇富科技（原360數科）發布2023年四季度及全年財務業績。

財報顯示，奇富科技2023年營收為162.9億元，凈利潤為42.85億元，過往三年合計歸母凈利潤為140.91億元。

官網顯示，奇富科技成立于2016年7月，孵化于互聯網安全公司360集團。2023年2月，360數科品牌更名為奇富科技，目前旗下產品有360借條、360周轉靈。

相比之下，周鴻祎旗下的三六零公司業績要慘淡很多，公司預計2023年度實現歸屬于母公司所有者的凈利潤約為-5.5億元至-3.7億元；2022年，該公司的歸屬于母公司所有者的凈利潤為-22.04億元。

據界面新聞，承接花唄和借唄兩大消費信貸業務的螞蟻消金，2022年凈利潤達8.41億元；2023年上半年凈利潤約為12.8億元，同比增長約175%。

同時，在金融領域廣泛布局的騰訊，也在2023年業績報告中坦言，金融科技服務收入維持雙位數同比增長，主要歸因于商業支付活動增加以及理財服務及消費貸款服務增長。

“宇宙的盡頭是鐵嶺，互聯網的盡頭是借貸?！庇芯W友戲稱。不過賺錢的同時，互聯網公司大量放貸，也面臨著輿論和投訴壓力。

在黑貓投訴上可以看到，用戶投訴較多的問題包括征信問題、貸款利率較高、暴力催收、信息泄露等。

對此，招聯首席研究員董希淼表示，互聯網公司將貸款業務進行變現，能獲取更多利益，這本身是無可厚非的，但要注意依法合規的問題。