記者｜趙陽戈
次新股出現業績下滑，實則也是IPO風險之一，5月15日證監會發布的《監管規則適用指引—發行類第10號》（下稱《指引》）中，就明確提到了涉及業績下滑，相關方可相應作出承諾等內容，除此外還有闡明上市目的等披露要求。該指引公布之日起即實施。
很快，5月23日達夢數據對外披露了自己的符合《指引》的“新版”招股意向書，算是給IPO市場打了個樣。
將上市3年的業績變動與鎖定期掛鉤
根據《指引》，涉及主要包括四個部分：
- 第一部分為發行人基本情況相關信息披露要求，規定了發行人應當向投資者闡明有關上市目的、融資必要性、募集資金使用規劃、未來發展規劃等“上市觀”內容；
- 第二部分為業績下滑相關承諾的披露要求，規定了發行人上市后三年內業績出現大幅下滑的，發行人的控股股東、實際控制人及其一致行動人可作出延長其屆時所持股份鎖定期限的承諾；
- 第三部分為上市后分紅政策相關信息披露要求，規定了對公司章程中的利潤分配、董事會關于股東回報事項的論證、上市后三年內現金分紅等分配計劃、長期回報規劃等的披露要求；
- 第四部分為未盈利企業相關信息披露要求，要求審慎披露預計實現盈利情況等前瞻性信息。
根據達夢數據這份招股意向書，開篇較之前多了一份“致投資者的聲明”，達夢數據于其中闡述了“公司上市的目的”，即“通過上市提高品牌影響力、聚集優秀人才”、“通過上市，將公司打造成規范運作的、具有公司治理競爭力的優良企業；以高質量上市公司標準要求自身，加強投資者回報意識，與投資者共謀發展、共享成果”。
除了“公司上市的目的”外，聲明中還提及“公司現代企業制度的建立健全情況”、“公司本次融資的必要性及募集資金使用規劃”、“公司持續經營能力及未來發展規劃”等。
在原有的“重大事項提示”中，新增了“業績下滑情形相關承諾”和“利潤分配政策及長期回報規劃”。
有關“業績下滑情形相關承諾”，達夢數據實際控制人及其一致行動人承諾：
(1)發行人上市當年較上市前一年凈利潤下滑50%以上的，延長本人屆時所持股份鎖定期限12個月；
(2)發行人上市第二年較上市前一年凈利潤下滑50%以上的，在前項基礎上延長本人屆時所持股份鎖定期限6個月；
(3)發行人上市第三年較上市前一年凈利潤下滑50%以上的，在前兩項基礎上延長本人屆時所持股份鎖定期限6個月；
(4)上述承諾為本人真實意思表示，本人自愿接受監管機構、自律組織及社會公眾的監督，若違反上述承諾本人將依法承擔相應責任。
其中，“凈利潤”以扣除非經常性損益后歸母凈利潤為準，“屆時所持股份” 是指承諾人上市前取得，上市當年及之后第二年、第三年年報披露時仍持有的股份。
下周詢價
公開信息顯示，達夢數據2022年6月29日獲得科創板受理，保薦機構是招商證券，2022年7月19日進入問詢環節，2022年12月22日就成功過會，2023年12月8日提交了注冊，并在2023年12月20日注冊生效。批復自同意公司注冊之日起12個月內有效。也就是說，目前有效期還剩7個月。
根據5月23日公司披露，本次發行聯席主承銷商為招商證券和華英證券，采用向參與戰略配售的投資者定向配售、網下向符合條件的網下投資者詢價配售與網上向持有 上海市場非限售A股股份和非限售存托憑證市值的社會公眾投資者定價發行相結合的方式進行。達夢數據的證券代買688692，網上申購代碼787692，預計新股發行數量為1900萬股，發行前總股本為5700萬股。根據安排，5月28日為初步詢價日，5月31日為網下申購日，5月31日為網上申購日。
資料顯示，達夢數據是國內領先的數據庫產品開發服務商，是國內數據庫基礎軟件產業發展的關鍵推動者。公司向大中型公司、企事業單位、黨政機關提供各類數據庫軟件及集群軟件、云計算與大數據產品、數據庫一體機等一系列數據庫產品及相關技術服務，致力于成為國際頂尖的全棧數據產品及解決方案提供商。
公司服務于包括建設銀行、交通銀行、光大銀行、興業銀行、廣發銀行、國開行、中國人壽、郵儲銀行、中國人保、國家電網、中國航信、中國移動、中國煙草、國家市場監督管理總局、各級人民檢察院、各級人民法院、國家發改委、國家移民局、證監會、上交所、深交所等在內的知名用戶，成功應用于金融、能源、航空、通信、黨政機關等數十個領域。根據賽迪顧問及IDC發布的報告顯示，2019年至2023年公司產品市占率位居中國數據庫管理系統市場國內數據庫廠商前列。
根據最新數據，達夢數據2023年營業收入7.94億元，凈利潤2.96億元，2024年第一季度營業收入1.66億元，同比增26.79%；凈利潤5565.18萬元，同比增65.85%。公司預計2024年上半年營業收入為31700萬元至34000萬元，較2023年上半年增長10.27%至18.27%；歸屬于母公司所有者股東凈利潤為8600萬元至10000萬元，較2023年1-6月增長17.25%至36.34%。凈利增幅高于主營業務收入的增幅，主要是由于公司渠道銷售體系優勢逐漸顯現，預計2024年上半年銷售費用率較去年同期將有所下降。扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東凈利潤為7800萬元至9200萬元，較2023年上半年增長17.28%至38.33%。
此次達夢數據計劃募資額為23.51億元。
