港灣商業觀察 喻夢婷

近日，邢臺銀保監分局行政處罰信息公開表顯示，亞太財險邢臺中心支公司因未按規定使用經批準或備案的保險費率，被邢臺銀保監分局罰款35萬元。

這已經不是亞太財險近年第一次被監管處罰了。而從業績層面來看，亞太財險剛剛渡過了一個較為艱難的2021年。整個行業因疫情等因素深受震蕩，身處其中的亞太財險，面臨考驗。

屢次被罰，承諾整改

5月10日監管披露，亞太財險邢臺中心支公司因未按規定使用經批準或備案的保險費率，邢臺銀保監分局依據《中華人民共和國保險法》第一百七十條，對其罰款人民幣35萬元，時任亞太財險邢臺中支業務部經理齊釗被警告并罰款7萬元。

對于此次處罰，亞太財險向《港灣商業觀察》表示;“公司將以此次現場檢查為契機，反躬自省，嚴格按照監管要求，從自身做起，切實維護市場秩序，守法合規，提高站位，樹立大局意識，狠抓內控執行、規范經營，強化提升公司的內控管理水平。”

據《港灣商業觀察》了解，僅自2020年以來，亞太財險各地公司已經因各項違規而被監管處罰多次。

就在約兩個月前，亞太財險保定中支，因未按規定使用經批準或備案的保險條款、保險費率被罰款35萬元。亞太財險保定中支法定代表人薛曼被警告并罰款7萬元。河北地區兩個中支公司接連因同一事項被罰，亞太財險在該地區的合規管理似乎有待完善。

亞太財險也向《港灣商業觀察》指出，河北分公司業務體量在公司占比4%以內。對于監管處罰意見，公司高度重視問題，將認真嚴肅對標監管處罰問題，內部設立專門監督管理部門開展檢查，積極整改。全面深化內控合規建設，做好內部團隊嚴格管理，在管理過程中及時發現風險隱患，持續完善內控制度流程。

2021年12月29日，亞太財險寧波分公司因財務數據不真實，寧波銀保監局依據《中華人民共和國保險法》第一百七十條，對其罰款人民幣25萬元。

同年10月25日，亞太財產內蒙古分公司赤峰中支因編制虛假資料，赤峰銀保監局依據《中華人民共和國保險法》第一百七十條第(一)項規定，對其罰款人民幣26萬元。

再早于2020年5月，亞太財險濟寧中支因虛構中介業務套取手續費 、給予投保人保險合同約定以外的利益，被監管處以罰款20萬元。其所屬的山東分公司，也于年末因聘任不具有任職資格人員，違反了《保險法》第八十一條第一款的規定，而被監管分別對亞太財險山東分公司罰款9萬元;對時任亞太財險山東分公司總經理潘國波警告并罰款7萬元。

2021年大額虧損，“支柱”業務面臨挑戰

在因各項違規而被監管處罰的背后，或許也透露出了亞太財險近年的經營狀況。

根據亞太財險2021年年度信息披露報告，其全年實現營收60.94億元，較2020年同期的54.23億元雖然同比增幅超過12.3%，但其凈利潤卻由2020年的6137.59萬元大幅由盈轉虧至-4.95億元。營業利潤更是在一年之間，從盈利9102.25萬元降至虧損4.86億元。

談及保險行業于近年所面臨的壓力，香頌資本董事沈萌向《港灣商業觀察》表示，疫情影響經濟、經濟影響收入、收入影響消費，雖然疫情反彈和經濟下行加大人們對未來保障的需求，但收入下降也抑制這種需求的滿足。

對于亞太財險來說，2021年就并不順利。截至2021年末，其按公允價值計量的可供出售金融資產的賬面價值為4.46億元，而這一數據2021年年初還能達到5.72億元。其中，僅股票資產賬面價值一項，就在一年之內由4.93億元跌至3.33億元。

而在其主營業務方面，也于2021年受到了不可抗力的影響。商業車輛保險及交強險始終是亞太財險營收結構中的大頭。僅二者就于2021年合計貢獻了約29.29億元的營收，占總營收比超過48%。不過若對比2020年，二者總計實現了33.12億元的營收，亞太財險的“支柱業務”出現了略微的下滑。

也正因為亞太財險的業務特點，2021年的河南鄭州水災或許對其業績造成了一定影響。據公司披露，2021年機動車輛保險的承保利潤為約-2.78億元。就在亞太財險的風險評估披露中，也提到截至報告期末，公司保費風險暴露合計53.91億元。其中，車險自留保費風險暴露占比 54.33%。

對此，亞太財險表示，2021年車險綜改后，消費者獲益顯著增加，承保利潤率由往年盈利到今年出現虧損現象是行業現象，并非企業運營管理問題。2022年以來，亞太財險承保端大幅改善，業務品質顯著提升，但受疫情、烏俄戰爭等因素影響，資本市場表現低迷。

另外，亞太財險向《港灣商業觀察》透露，2022年1季度以來，公司快速理賠兩起百萬元“3.21東航墜機事故”罹難客戶及多起大額理賠案，有一定業績波動屬正常現象，目前轉型已經見效，未來將不斷優化發展策略和業務結構，提升風控水平，經營業績將持續改善。

而面對新能源汽車的發展趨勢，亞太財險將其視為必須抓緊的發展機遇，但又意識到僅依賴單一產品無法取得長足發展，其表示將從幾方面下手：“第一，強化定價能力建設，落地精準定價體系;第二，重視科技賦能，加大推廣應用;第三，持續提升專業化水平;第四，加快非車險發展。”

中小險企能否實現彎道超車?沈萌認為，國內的保險行業，同質化程度高、內卷嚴重，對于中小品牌來說，除了在投保價格上想辦法，完全沒有其他可以大品牌競爭的機會。如果在現有規模占優的競爭環境下，中小品牌要么通過營銷方式短期快速擴張，要么通過另類角度利用現有規則開發新的產品滿足需求。