文｜坤輿商業觀察 吳辰光 蔡伊靜

繼3月中下旬被寧波證監局出具警示函后，五礦證券再次收到監管部門出具的警示函。

近日，五礦證券收到了天津證監局出具的警示函，警示函指出，五礦證券作為天津市國祥投資發展有限公司(以下簡稱“國祥投資”)發行的“20國祥01”公司債券受托管理人,未采取有效措施督促國祥投資規范使用募集資金,不符合債券受托管理協議關于受托管理人監督募集資金使用的約定。

經查，國祥投資未按照約定的用途使用募集資金，2020年12月該公司非公開發行20億元“20國祥01”公司債券,募集說明書約定12億元用于償還有息債務、8億元用于補充日常生產經營所需流動資金。2020年12月至2021年1月，共計19.82億元未用于募集說明書約定的用途。2021年1月至2022年12月，國祥投資陸續將部分資金退回募集資金專項賬戶。截至2022年12月31日,未按照募集說明書約定使用的募集資金余額達4.125億元。

與此同時，國祥投資及時任總經理羅雪松也被天津證監局出具了警示函。

01 問題頻出

值得注意的是，本次五礦證券被監管部門出具警示函距離上次不到兩個月。

2023年3月21日，五礦證券作為五礦-龍元建設應收賬款資產支持專項計劃的管理人，存在未充分履行資產支持專項計劃管理人職責，未能有效防范基礎資產資金與其他資金混同及挪用等問題，被寧波證監局出具了警示函。

而除上述因公司債、資管業務被監管處罰外，五礦證券的經紀業務在去年也因業務違規獲兩份罰單。

2022年8月，因在公司進行客戶電話回訪前，向客戶發送回訪問題并提供答復口徑，五礦證券山東分公司理財經理張啟龍被青島證監局出具警示函。2022年12月，從業人員陳夏珊違規操作客戶證券賬戶、為客戶之間的融資提供中介及其他便利，五礦證券深圳金田路營業部及當事人被深圳證監局予以監管警示。

截至2022年12月31日，五礦證券員工人數1468人，其中，總部員工921人，分支機構員工522人，子公司員工25人。

02 人事調整

有消息稱，五礦證券正進行大規模人事調整，涉及總經理、副總經理、董秘等職位，其中原總經理黃海洲擬任公司副董事長，五礦資本原風控審計部總經理鄭宇出任總經理，五礦資本是五礦證券的絕對控股股東。

此外，五礦證券多個業務部門負責人也出現職務調動，其中，普華永道原管理咨詢金融行業戰略運營咨詢組李波擬任五礦證券戰略發展部總經理，李波也是本輪人事調整中唯一外聘的管理人員。

本次高管人事調整主要是來自股東五礦資本的安排，主要涉及五礦資本系統兩大子公司五礦證券和五礦信托，五礦證券本輪高管變動除副董事長、總經理外，主要涉及與兄弟公司五礦信托之間的輪崗。

不過，針對人事調整一事，截至發稿前，五礦證券并沒有給出公開信息。據天眼查顯示，目前，五礦證券總經理仍為黃海洲。

03 業績承壓

2022年，五礦證券營收和凈利潤出現雙雙下降，營收14.69億元，同比下降27.51%；歸母凈利潤3.77億元，同比下降28.41%。

具體業務方面，經紀業務、投資銀行業務、資產管理業務收入分別為9740.86萬元、6.13億元、1.6億元，分別同比下降13.28%、23.28%、17.95%。

五礦證券是深圳首批榮獲規范類券商資格的證券公司，由五礦資本絕對控股。依托五礦集團多元化產業背景和五礦資本金融服務全牌照協同資源，五礦證券走精品化路線。

2021年，五礦證券在銀行間市場交易商協會的大力支持下，成為債務融資工具的新晉承銷商之一；2022年，五礦證券主流信用債承銷金額排名保持行業前20名，并在證券業協會首次投行業務質量評價中躋身12家A類券商行列。

作為業內不多見的央企背景券商，在業績承壓的同時還接連收到警示函，對于2023年，五礦證券的壓力不小。

五礦證券表示，面對行業發展環境變化和集團公司新要求，公司加大轉型發展探索力度，理清轉型發展思路，圍繞服務實體經濟、服務主責主業，以產業金融為戰略定位，打造特色產業投行。

同時，五礦證券還將優化公司治理體系，明晰公司各決策主體權責邊界；提升人員與資金配置效能；加強風險管控，進一步提高合規風控部門的專業把關能力，加強業務評審，在重點領域深度介入業務決策。