文|雪浪Finance 一蘭

回顧過去，維信金科創始人廖世宏頗為勵志，生于蘇州，少時移居香港，大學畢業后在香港外資銀行工作，后于2005年赴內地創業，瞄準當時幾近空白的消費貸市場，創辦了維信金科。

經過多年發展，維信金科已成為國內領先的金融科技企業，貸款實現量累計超過千億元。

且維信金科正逐漸加快擴張步伐，于今年5月宣布收購一家在葡萄牙銀行注冊的信貸機構BPG，進軍海外市場業務。值得一提的是，此次交易的賣家大有來頭，為已故賭王何鴻燊旗下產業。

一家放貸公司盤下賭王旗下資產，維信金科的實力引人注目。

《雪浪Finance》注意到，在廖世宏之外，維信金科還有另一位老板馬廷雄，雖行事低調但其家族在香港地區頗有名氣，其兄弟馬廷強、馬庭偉，前者為演員黎姿的丈夫，有香港“跛腳富豪”之稱，后者曾和馬廷雄一起收購了海鑫集團。

此外，在維信金科發展過程中，不乏實力雄厚的資本加持，包括全球領先的另類資產管理公司TPG、“女股神”劉央等，還差點獲得寧波商人郁國祥近40億港元的投資。

01 收購賭王資產

“我一直是以一個實業家的心態做金融，希望能將這個事業做到退休。”

曾幾何時，廖世宏在接受媒體采訪時表示，希望能腳踏實地發展，高速增長對金融機構來說未必是好事。

如今，維信金科有意透過收購擴大其商業版圖，于2022年底斥資23,385,000港元收購了創富金融集團有限公司29.9%間接股權，該公司主要提供金融及咨詢服務。

到了2023年5月，維信金科發布公告稱，收購BPG（Banco Português de Gest?o, S.A.）最多至100%股權，收購完成后，BPG將成為公司的附屬公司。

根據公告，BPG于2000年開始運營，是一家在葡萄牙銀行注冊的信貸機構，為個人、企業客戶及機構提供服務。截至2022年12月31日，該公司稅后凈虧損4,896,762歐元（約42,409,876港元）。

維信金科公告顯示，“收購BPG將代表本集團進入中國境外市場的業務戰略邁出一步，符合業務及投資戰略，并將補充本集團的現有業務。”

然而，本次交易的賣方背景令人關注。

據公告介紹，賣方Funda??o Oriente創立于1988年3月18日，是一個具有法定地位的非牟利私法組織，由Sociedade de Turismo e Divers?es de Macau（澳門旅游娛樂有限公司）設立，作為澳門行政當局在2001年12月31日之前授予在澳門的獨家博彩權條件的一部分。

公開資料顯示，澳門旅游娛樂有限公司業務涉及博彩、酒店、海空客運等等，創始人為“賭王”何鴻燊，旗下有葡京、金碧等多家賭場。

值得一提的是，維信金科和何鴻燊家族產業早有關聯。

根據維信金科公告，2012年3月公司新增高管葉家祺，此人畢業于哈佛大學，自1998年11月至2007年3月曾任私募股權管理公司General Enterprise Management Services (HK) Limited的創始兼高級合伙人，2013年5月起擔任歐洲領先的私募股權集團EQT Partners的投資顧問委員會成員。

維信金科2022年年報顯示，葉家祺為公司非執行董事及股東。

另一方面，自2015年10月開始，葉家祺任港股上市公司信德集團的獨立非執行董事。而信德集團的創始人同樣為何鴻燊。

信德集團成立于1972年，次年在香港聯交所上市，核心業務包括地產、運輸、酒店及消閑、投資。2022年，集團實現收益3,490,725千港元，擁有人應占虧損558,222千港元。

信德集團的行政主席兼董事總經理為何超瓊，執行董事兼副董事總經理為何超鳳，二人均是何鴻燊的女兒。

和賭王家族搭上線，只是維信金科資本運作的冰山一角，不過也由此揭開了維信金科背后的低調老板及其龐大的關系網。

02 幕后老板龐大的關系網

據維信金科招股書介紹，2006年3月，公司作為中國第一批消費金融服務提供商建立業務，總部及中國主要營業地點位于上海。

2011年至2017年期間，維信金科共取得5張重要的牌照/批文，分別為：

四川省金融工作辦公室簽發的小額貸款業務范圍批文，持有人為成都維仕小額貸款，并被批準于2016年3月經營網絡小額貸款業務；

山東省金融辦公室簽發的小額貸款業務范圍批文，持有人為青島維信小額貸款；

上海金融辦公室簽發的小額貸款業務范圍批文，持有人為上海維信小額貸款，該公司還獲批經營網絡小額貸款業務，并于2015年5月發放其貸款；

蘇州市工業園區管理委員會簽發的融資租賃業務范圍批文，持有人為維信融資租賃；

浙江省經濟和信息化委員會簽發的融資擔保機構經營許可證，持有人為維仕擔保。

有了牌照在手，維信金科發展迅速。

2015年，公司推出首個科技輔助信貸產品卡卡貸，同時星星錢袋、豆豆錢上線；2016年，公司與京東集團、銀聯商務股份有限公司、中移電子商務有限公司進行業務合作；2017年，公司完成來自TPG Growth III SF Pte. Ltd.約50百萬美元的第三輪大規模融資，并于2018年在港交所主板上市，股票代碼2003.HK。

上市之初，維信金科股價一度上漲至19.95港元/股的歷史高點，市值突破百億港元。

而在維信金科背后，除了常以創始人兼CEO身份活躍的廖世宏，還有另一位低調的創始人、執行董事兼主席馬廷雄。雖然在內地市場馬廷雄這個名字有些陌生，然而在香港地區，馬廷雄及其家族名氣不小，時常活躍于香港資本市場。

維信金科2022年年報顯示，馬廷雄59歲，為公司主要股東。其在銀行和金融，以及天然資源行業擁有逾28年經驗，于2000年8月至2007年8月擔任聯交所主板上市公司中信資源執行董事，隨后又于2007年8月至2009年6月以及2015年9月至2018年6月擔任中信資源非執行董事。

馬廷雄還于2004年9月至2008年11月擔任聯交所主板上市公司寰宇娛樂文化集團有限公司（下稱：寰宇娛樂）的獨立非執行董事。

除此之外，馬廷雄還是香港“跛腳富豪”馬廷強的親屬。

2020年2月，港股上市公司海鑫集團公告顯示，馬廷雄斥資112,576,080港元購買公司主席兼行政總裁李誠權所持420,060,000股股份，約占總股本的52.51%；同時其還從Super Million處購買了公司約7.49%股份，總代價16,073,033港元。

每股收購價為0.268港元，較此次交易前的最后交易日折價4.29%。交易完成后，馬廷雄及其一致行動人馬庭偉等持有海鑫集團的股權增至79.04%。

彼時公告顯示，馬廷雄與馬庭偉為兄弟關系。

隨后海鑫集團2020年年報顯示，馬庭偉為公司執行董事，負責集團戰略規劃及業務發展，曾為聯交所上市公司卓珈控股集團有限公司（下稱：卓珈控股）的執行董事。

卓珈控股的創始人為香港演員黎姿（現名黎珈而）。2009年，黎姿和富豪馬廷強結婚，二人共同持股卓珈控股。另據卓珈控股公告顯示，馬廷強為馬庭偉的胞兄，即馬廷強、馬廷雄、馬庭偉三人為兄弟關系。

2021年8月，海鑫集團公告顯示，馬廷雄、馬庭偉將其持有的600,000,000股股份（占公司總股本的75%）出售，交易總額約1.6億港元。其中每股售價0.3333港元，較本次交易前的最后交易日折讓約75.12%。

交易完成后，馬廷雄、馬庭偉等不再于股份中擁有任何權益。且2021年10月，馬庭偉辭任海鑫集團執行董事職務。

《雪浪Finance》注意到，本次交易的買方也并非無名之輩。根據海鑫集團公告，股權穿透后，本次交易的買方分別為姜建輝、俞利雄和任桂生三人。

其中姜建輝在金融服務及投資行業擁有多年經驗，是港交所上市公司中國碳中和發展集團有限公司的控股股東，以及順龍控股有限公司（下稱：順龍控股）的主要股東。

值得一提的是，順龍控股主要業務為制造及銷售高爾夫球設備、高爾夫球袋及配件，以及在北馬里亞納群島聯邦發展綜合度假村。截至2022年6月30日，其主要股東包括中國華融資產管理股份有限公司，黃有龍、趙薇夫婦等。

任桂生則在建筑材料及通訊材料行業擁有超過40年經驗，擔任桐城市中宇通信有限公司、安徽省美年達貿易有限公司的創始人及主席。

值得一提的是，在維信金科發展過程中，還有另一位馬氏家族成員Ma Ting Yiu的助力。

2016-2017年，Ma Ting Yiu與維信金科全資附屬公司維信理財香港訂立三份貸款協議，Ma Ting Yiu同意向維信理財香港借出總額為300,000,000港元的貸款，用作消費信貸業務的一般營運資金。

根據招股書，Ma Ting Yiu為馬廷雄的兄弟，亦是馬廷雄的聯系人。

馬廷雄之外，維信金科歷年來的股東陣容也很豪華。

03 爭議中前行

根據招股書，2016年3月8日，維信金科向CPED Asia (No.1) Limited、CPED (KY) Limited、NM Strategic Focus Fund L.P.、International Treasure Ltd.、DJM Holding Limited、Atlantis China Star Fund Limited等按每股0.8735美元的發行價發行總計62,965,092股無面值B+系列股份。

其中CPED (KY) Limited由公司高管葉家祺實際擁有50%的權益，NM Strategic Focus Fund L.P.由葉家祺全資擁有的公司管理。因此，這兩家股東為維信金科核心關聯人士的緊密聯營公司。

CPED Asia (No.1) Limited是一家投資控股公司，主要投資金融服務、醫療保健、消費食品和飲料行業。股權穿透后，該公司股東為Cavamont Holdings Limited，后者由EastWest Trust Company Ltd.及Blue Seas Trust Company Ltd.擁有，這兩家公司均為受開曼群島金融管理局監管的持牌信托公司，作為以已故James Goldsmith爵士近親家族的利益而設立的酌情和不可撤銷信托的受托人，其均未控制CPED Asia (No.1) Limited的10%或以上的投票權。

Atlantis China Star Fund Limited（Atlantis Funds）由一家開曼群島豁免有限公司Riverwood Asset Management (Cayman) Limited管理。后者已委任一家于香港注冊成立的西澤投資管理有限公司（前稱為西京投資管理（香港）有限公司）擔任Atlantis Funds的次級投資經理，西澤為劉央間接全資擁有。劉央被外界稱為“女股神”“女巴菲特”。

2017年10月31日，維信金科向TPG Growth III SF Pte. Ltd.按每股1.6123美元的發行價，發行31,011,598股無面值C系列股份。

TPG Growth III SF Pte. Ltd.是一家在新加坡注冊成立的公司，是TPG Growth的聯屬公司，后者是TPG的中間市場和成長型股權投資平臺。維信金科招股書顯示，TPG是全球領先的另類資產投資公司，成立于1992年，管理超過740億美元的資產。

不僅如此，維信金科還差點獲得寧波商人郁國祥的投資。

2020年4月，維信金科公告顯示，于2020年3月26日同Allied Concept Capital Limited（聯盛資本有限公司，下稱：認購人）、郁國祥訂立認購協議，認購人有條件同意認購，且公司有條件同意配發及發行合共600,000,000股認購股份，認購價為6.6港元/股，認購總金額為39.6億港元。

Allied Concept Capital Limited為一間根據英屬處女群島注冊成立的有限公司，由郁國祥間接全資擁有。因此，郁國祥同意就認購人妥為履行其于認購協議下的義務作出擔保。

彼時維信金科公告顯示，認購事項將為公司引入一位新股東，彼將有能力協助集團實施其業務策略，并進一步滲透中國的消費金融市場，擴大集團的覆蓋范圍、知名度及接觸客戶的渠道，

不久之后，即2020年5月，維信金科公告稱，于2020年5月21日收到認購人及郁國祥終止認購協議的請求，原因是新型冠狀病毒對經濟造成破壞性影響，集團整體業務的經營狀況由此受到負面影響。因此，公司于5月25日與認購人及郁國祥訂立終止協議。

“終止認購協議將不會對集團現有財務狀況及運營帶來任何重大不利影響。”公告顯示。

維信金科財報顯示，截至2022年，公司總收入為31.19億元，同比下降9.8%；凈利潤為5.33億元，同比下降54.8%。

另一方面，國家企業信用信息公示系統顯示，近日，成都維信交子數字科技有限公司（下稱：維信交子）發布注銷備案公告，擬決議解散，清算組備案日期為2023年6月6日。

根據工商資料，維信交子成立于2019年9月26日，注冊資本2000萬元，是維信金科聯合成都金融夢工場投資管理有限公司（下稱：成都金融夢工廠）共同投資設立的公司，旨在提供結合數據集成、第三方數據整合、機器學習、商業智能分析及建模的一站式風險管理解決方案。成都金融夢工廠是首家在成都市委、市政府及中國人民銀行成都分行支持下成立的金融科技企業。

維信交子申請注銷的原因是什么？《雪浪Finance》就相關問題給維信金科發送了郵件，截至發稿，對方尚未回復。

此外，黑貓投訴等第三方平臺顯示，有關維信金科旗下產品暴力催收、高利貸、砍頭息的投訴不斷，如何規避上述亂象產生，也是維信金科等金融機構發展過程中不容忽視的問題。