文|天辰光源 隨心
經歷了連續7個季度的同比下降后，小米手機收入終于迎來單季增長。
3月19日，小米發布2023年財報，2023年四季度，小米總營收732億元，同比增長10.9%；經調整凈利潤49億元，同比增長236.1%。其中，小米手機業務收入442億元，同比增長20.6%，結束了此前連續7個季度同比下降的局面。
但這依然無法改變年度收入下降的局面。2023年，小米手機收入1575億元，同比下降5.8%。受此影響，小米總營收2710億元，同比下降3.2%。
財報顯示，手機業務收入的下降主要是智能手機出貨量以及手機平均售價（ASP）的下降所致。其中，ASP的下降是由于增強在海外市場清理存貨的力度以及在ASP較低的新興市場的出貨量增加所致，部分被中國市場ASP上升所抵消。2023年，小米在中國大陸地區的智能手機ASP同比上升超19%，創歷史新高。
這意味著，小米手機所謂的高端化只是收割國內用戶，而海外市場仍是以中低端為主。
小米表示，2023年是高端化戰略實現跨越的一年，2024年在海外市場的高端化也會再上一個大臺階。
但眼下，離“三年拿下全球第一”的目標期限越來越近，排名第三的小米手機離前兩名蘋果和三星還有較大的距離，小米要想實現“量變”難度很大。
本月底，小米汽車就要上市，在當前幾乎最燒錢的賽道中能掀起多大波瀾也是個未知數。作為小米最新也是最后一塊創業項目，小米汽車是與小米手機等業務多線出擊還是顧此失彼，都將是未來看點。
01 手機業務依然承壓
2023年四季度，小米總營收732億元，同比增長10.9%。
具體業務方面，智能手機收入442億元，同比增長20.6%；IoT與生活消費產品收入203億元，同比下降5.1%，成為唯一下降的業務；互聯網服務收入79億元，同比增長9.9%；其他收入8億元，同比增長3.7%。
該季度，小米手機收入結束了此前連續7個季度同比下降的局面。2022年一季度至2023年三季度，小米手機收入分別為458億元、423億元、425億元、366.7億元、350億元、366億元、416億元；分別同比下降11.1%、28.4%、11.1%、27.3%、23.6%、13.4%、2%。
2023年四季度，小米手機收入占總收入的60.4%，時隔四個季度重回60%以上。2022年一季度至2023年三季度，小米手機收入占比分別為62.4%、60.2%、60.3%、59.7%、58.8%、54.3%、58.7%。
財報顯示，小米手機收入的增長得益于出貨量的增長。該季度，小米手機全球出貨量4050萬部，同比增長23.9%。
不過，單季的增長依然無法改變年度下降的局面。
2023年，小米總營收2710億元，同比下降3.2%。其中，小米手機收入1575億元，同比下降5.8%；IoT與生活消費產品收入801億元，同比增長0.4%；互聯網服務收入301億元，同比增長6.3%；其他收入33億元，同比下降30.1%。雖然其他收入也出現下降，但無疑占比最重的手機業務是最拖后腿的。
實際上，小米手機已連續兩年同比下降。2022年，小米手機收入1672.17億元，同比下降19.9%。而這一年，小米更是出現了自上市以來首次營收、凈利潤雙降的尷尬局面。
對于2023年手機收入的下降，財報顯示，主要是手機出貨量以及ASP的下降所致。2023年，小米手機全球出貨量1.456億部，同比下降3.3%；小米手機ASP由2022年的每部1111.3元將到2023年的每部1081.7元。
小米表示，ASP的下降主要是2023年上半年增強了海外市場清理存貨的力度，及2023年下半年在ASP較低的新興市場出貨量的增加，部分被中國大陸地區的手機ASP上升所抵消。2023年，小米在中國大陸地區手機ASP同比增長超19%，創歷史新高。
實際上，翻看小米近幾年年度以及各季度財報不難發現，小米手機對于ASP的增長和下降的解釋幾乎無一例外的顯示：增長是國內高端化的推進，下降是海外促銷清理庫存以及新興市場出貨量增加但部分被國內ASP增加所抵消。
2021年二季度，小米手機全球出貨量首次擊敗蘋果躋身第二。同年8月，雷軍喊出“三年拿下全球第一”的口號。這一年，小米海外市場收入1636億元，同比增長33.7%，幾乎占總收入的半壁江山，達49.8%。雖然小米沒有透露這其中手機收入的具體貢獻，但該年小米手機收入2089億元，同比增長37.2%，占總收入的63.6%，是近三年來最高。因此這一年小米手機收入對于小米海外市場收入的貢獻肯定不低。
2022年，小米海外市場收入1378億元，同樣幾乎占總收入的半壁江山，達49.2%。2023年，小米海外市場收入1218億元，占總收入的44.9%，相比前兩年大幅下降。這一年，小米手機全球出貨量同比下降3.3%，但據Canalys數據顯示，2023年，小米手機在中東、拉美和非洲的市場份額增長明顯。
從這幾年的表現可以看出，小米手機所謂的高端更多的是收割國內用戶，而海外市場仍是以中低端為主，而海外新興市場銷量再好也無法帶動小米手機收入的增長。
小米總裁盧偉冰在業績會上表示，在中國市場，小米手機已突破4000-5000元、5000-6000元的價格段，2024年，小米手機一定要突破6000元到1萬元的價格段，在這個價格區間上規模。在海外尤其是歐洲市場的高端化也會再上一個大臺階。
2024年，小米手機的高端化能收割多少海外用戶將是看點。
02 三年全球第一或落空
今年8月，將是雷軍“三年拿下全球第一”的最后期限，但從這兩年看，小米手機全球出貨量穩居第三，且離前兩名蘋果和三星仍有一定的差距。雖然在2021年二季度，小米手機首次單季超越蘋果躋身第二，但也沒能改變年度老三的命運。
據Canalys數據顯示，2021-2023年，小米手機全球出貨量分別為1.91部、1.527億部、1.464億部，在2022年、2023年分別下降20%、4%。
同期，小米手機全球市場份額分別為14%、13%、13%。三年間，蘋果和三星之間的排名雖然有變化，但對小米的優勢還有拉大之勢。2021年市場份額依次是三星（20%）、蘋果（17%）、小米（14%）；2022年依次是三星（22%）、蘋果（19%）、小米（13%）；2023年則是蘋果（20%）、三星（20%）、小米（13%）。可見，2021年小米的市場份額是距離第二名最小的一次。
好的現象是，2023年，在前三名中，小米手機全球出貨量4%的同比降幅不是最大的，三星以13%的降幅居首，蘋果則是下降1%。另外，在2023年四季度，小米手機全球出貨量同比增長23%，是前三名中最高的。蘋果增長7%，而三星則下降8%。
艾媒咨詢CEO張毅指出，2016-2018年，是智能手機整體熱銷的幾年，從智能手機的性能來看，普遍使用周期大概在3-4年，這就意味著今年、明年和后年，又將迎來換機高潮。所以只要企業自己不犯錯，定會呈現增長態勢。
對于小米手機出貨量能不能拿全球第一，張毅認為其實不重要，最重要的是利潤和創新。目前看，各手機品牌如果犧牲利潤用低價換取市場增長的難度都不會太大，畢竟同質化嚴重，如果不看LOGO只看手機區別都不大。只有在技術創新方面不斷突破，才能對利潤有幫助，才能真正走向第一，走向高端。
今年，小米手機仍會不遺余力的走高端化。尤其在去年10月小米14系列的發布更是讓小米手機的高端化有了很大改變。據悉，小米14系列的首銷銷量是小米13系列的7.8倍，首銷月助力小米在手機4-6K價格段取得38%市場份額。今年2月，被譽為“影像和科技新層次”的小米14 Ultra面世。或許正是小米14系列的表現，才讓盧偉冰有了2024年小米手機一定要突破6000元到1萬元的價格段，且在這個價格區間上規模的底氣。
飛象網創始人項立剛表示，相比此前幾代旗艦產品，小米14系列能取得較大的改變，一方面源自與徠卡合作的發力，持續形成亮點。同時，在宣傳方面也較前幾代有了更多投入，市場效果明顯增強。但小米手機的警報并沒有解除，仍要面對華為Mate60等強有力的競爭。同時，隨著今年榮耀等換代機型陸續上市，小米手機想脫穎而出有一定的難度。
對于海外市場，項立剛認為，小米手機以中低端為主要路線還是受限于小米的認知度，還不能像華為一樣有技術賣點，沒能形成一個高端故事點，這是個致命傷。其實在國內市場，小米手機總體也是以中低端為主，中高端方面主要是通過與徠卡合作了幾代旗艦機型后總算有了些新突破，但還很難說在技術上有了屬于自己真正的突破點。
CHIP奇譜科技總編羅國昭指出，小米手機在高端化上選擇了影像這一條并不寬的路，那就要面臨自家ultra產品和civi系列產品之間的影像名頭競爭。區隔的好，相互幫助，區隔不好，相互傷害。同時，各產品線相互無關的發展，從長遠來看或許也會對品牌價值有一定的傷害。小米旗艦系列做的再好，ultra再怎么高端，也始終不能讓小米擺脫競價比的標簽。目前從銷量和收入貢獻上，紅米的作用依然很大，甚至喧賓奪主拉低小米的高端價值。小米眼下要解決的是在目前品牌和產品布局情況下的高端產品獨立性問題，品牌自身價值其實并沒有上升。
對于出海，羅國昭認為，雖然小米手機早早走出國門，但重心首選了相對低端的印度市場，這個市場帶來的銷量沒有給小米的整個供應鏈以及品牌帶來更大的益處，頂多是水平擴張。特別是在印度市場遇到了非市場化的因素影響后，小米全球化以及高端化的步調被打亂了，重新發力歐洲市場也于事無補。因為真正能成為全球消費風向標的市場，除了中國市場，就是北美市場，歐洲市場頂多算0.5個。
“無論是品牌還是產品形象的高端化建立，不是一蹴而就的過程。成熟市場的消費者，看重的更不是小米最擅長的性價比。實際上，在高端化的過程中，小米也是在不斷革自己的命，把自己最擅長的部分拿掉，走不擅長的路。以現在的狀態來說，小米手機今年不會拿下全球第一，現在的口號應該是：保住全球第三。”羅國昭說道。
本月底，小米汽車首款產品SU7就要上市了。在業績會上，盧偉冰透露，小米汽車會有點貴，但相信大家屆時后會認可這一定價。小米汽車的階段性目標是進入純電豪華轎車的銷量前三，但相比銷量，小米更關心用戶的體驗和口碑。
“小米汽車如果也以低價切入，那低價標簽就永遠撕不到了。”項立剛如是說道。
張毅則坦言，未來三年將是家庭消費者以舊換新的階段，但在如此激烈的競爭環境下，初來乍到的小米汽車能不能抓住這個機會將是關鍵。如果一上來將價格定的很高，恐怕不是明智之舉。
在羅國昭看來，小米汽車對于小米品牌來說是一個風險與收益都數倍于手機，就算su7還算成功，也不等于小米汽車可以高枕無憂，如當年小鵬P7雖然成功，但今天依舊舉步維艱。小米汽車在此前發布會結束后，網上出現的諸多車企包圍小米的段子。其實這已不是單純的段子，就是現實。在國內電動車滲透率快速提升的形勢下，各車企們真的在仔細研究每一個競爭對手，肯定也包括小米的“人車家”生態。
“強如華為，在手機與汽車之間的打通也有一道瓶頸，都需要提通過第三介質來完成。小米有眾多的產品線，能比其他品牌更有機會把生態做好，所以小米既然造車就更沒有回頭路了。未來，小米全體系產品肯定會以各種理由、各種方式、各種鏈路的與汽車打通，這一打通不以消費者意志為轉移，只以小米生態的集成方向為轉移。如整合的好，會很完美。但要沒整合好，就是一堆大雜燴。”
在手機業務警報未除，又進軍眼下最燒錢、最卷的新能源車行業，小米是形成汽車業務與多個業務全線出擊并壯大生態還是顧此失彼，拭目以待。