銀河證券研報稱，目前關稅政策暫時緩和有利于電子行業相關公司直接對美出口，減少轉口貿易帶來的成本，同時也為國內消費電子公司產業出口提供了布局的窗口期。我們看好因短期關稅政策影響的相關蘋果鏈上市公司，以及國內被動元器件頭部廠商，看好AI推動消費電子換機及相關終端硬件發展。